empty
08.05.2025 09:17 AM
Why Gold Dropped Sharply After the Fed Meeting

Gold experienced a slight uptick following the Federal Reserve's meeting, where interest rates were kept unchanged and Fed Chair Jerome Powell stated that the central bank is in no rush to cut them despite uncertainties stemming from the trade war. However, prices were soon hit by a significant sell-off—and here's why.

This image is no longer relevant

The modest increase in gold prices reflected the precious metal's traditional role as a "safe haven" during times of economic and geopolitical instability. Powell's comments about maintaining a cautious stance on rate cuts, despite the ongoing trade war, emphasized the Fed's commitment to controlling inflation and preserving economic stability. At the same time, his remarks heightened concerns about the outlook for economic growth in a climate of uncertainty. The Fed's decision to keep rates steady, combined with its reluctance to rush into easing, can be interpreted as a sign that the central bank sees risks associated both with rising inflation and a potential economic slowdown. In such an environment, investors often turn to gold to protect their assets.

However, it's crucial to understand that the impact of the trade war on the global economy remains a key factor influencing gold market sentiment. Escalating trade tensions can lead to slower economic growth, increased inflation, and greater uncertainty—all of which traditionally boost demand for gold as a defensive asset.

As noted earlier, during the Asian session, gold prices collapsed from a high of $3420 to around $3300 following news of upcoming US-China trade talks in Switzerland—seen as a critical stage in the prolonged trade dispute. This eased market tensions and prompted investors to unwind their gold positions in favor of riskier assets. The optimism surrounding the meeting is underpinned by both sides recognizing the need for compromise to stabilize global trade and prevent further negative consequences.

Investors will continue to closely monitor the latest trade moves from the White House. Yesterday, President Trump stated he does not intend to lower tariffs for China in advance of the key meeting in Switzerland. This comment introduced fresh uncertainty regarding the outlook for trade negotiations and further deepened concerns about a potential global economic slowdown.

In the near term, heightened volatility is expected in the gold market, as any outcomes from the upcoming talks could either renew demand for bullion or trigger a larger sell-off of the asset.

This image is no longer relevant

Technical Picture for Gold Buyers need to break through the nearest resistance at $3340 to aim for $3369, above which a breakout will be quite challenging. The ultimate target would be the $3400 level. In case of a decline, the bears will attempt to seize control around $3313. If successful, a break of this range would deal a serious blow to the bulls and push gold down to a low of $3291, with the potential to reach $3267.

Seleccione el marco de tiempo
5
min
15
min
30
min
1
hora
4
horas
1
día
1
s.
Gana con los cambios en el valor de las criptomonedas con InstaForex.
Descarga MetaTrader 4 y abre tu primera operación.
  • Grand Choice
    Contest by
    InstaForex
    InstaForex always strives to help you
    fulfill your biggest dreams.
    UNIRSE AL CONCURSO

Recommended Stories

Análisis del par GBP/USD. El 9 de julio. ¿Qué implica la "Ley maravillosa" de Trump?

El par de divisas GBP/USD durante el martes volvió a moverse a la baja, lo cual sigue causando cada vez más sorpresa. Por supuesto, ya hemos dicho en múltiples ocasiones

Paolo Greco 05:22 2025-07-09 UTC+2

Análisis del par EUR/USD. El 9 de julio. ¿Qué juego está jugando Trump con los aranceles?

El par de divisas EUR/USD durante el martes mantuvo un ánimo de corrección. No hubo eventos macroeconómicos en este día, sin embargo, Donald Trump "leyó toda la lista" de países

Paolo Greco 05:22 2025-07-09 UTC+2

Análisis del par GBP/USD. El 8 de julio. Nadie necesita más el dólar, Trump está indignado.

El par de divisas GBP/USD durante el lunes descendió ligeramente, pero todavía no se puede hablar de una tendencia bajista. Desde el punto de vista técnico, el par permanece

Paolo Greco 07:54 2025-07-08 UTC+2

Análisis del par EUR/USD. El 8 de julio. Elegante. Donald Trump prolongó los plazos del "período de gracia".

El par de divisas EUR/USD se negoció durante el lunes con una inclinación bajista, aunque probablemente no hubo motivos de peso para el fortalecimiento del dólar. Recordemos que durante

Paolo Greco 07:54 2025-07-08 UTC+2

Análisis del par GBP/USD. El 7 de julio. El mercado vuelve a posponer sus expectativas sobre el recorte de tasas de la Fed.

El par de divisas GBP/USD también se mantuvo en el mismo lugar durante el viernes, ya que en ese día la sesión comercial estadounidense, en esencia, no funcionaba. No hubo

Paolo Greco 07:26 2025-07-07 UTC+2

Análisis del par EUR/USD. El 7 de julio. Elon Musk crea el «Partido Americano»

El par de divisas EUR/USD estuvo inmovilizado prácticamente todo el día viernes. Esto se explica fácilmente, ya que el viernes se celebró el Día de la Independencia

Paolo Greco 07:26 2025-07-07 UTC+2

Análisis del par GBP/USD. El 3 de julio. Jerome Powell finalmente respondió a Trump.

El par de divisas GBP/USD durante el miércoles se desplomó como una piedra. Sin embargo, cualquier caída del par siempre termina en un crecimiento mucho más fuerte. Por lo tanto

Paolo Greco 07:32 2025-07-03 UTC+2

Análisis del par EUR/USD. El 3 de julio. Una gran ley de Trump aprobada, el dólar en mínimos de 4 años.

El par de divisas EUR/USD durante el miércoles se negoció de manera bastante tranquila, si es que se puede aplicar la palabra "tranquila" a la caída diaria del dólar

Paolo Greco 07:31 2025-07-03 UTC+2

Analisis del par GBP/USD. El 1 de julio. Trump el genio y los estadounidenses ciegos. Parte 2.

El par de divisas GBP/USD bajó moderadamente durante el lunes, lo cual no representa ningún problema para la moneda británica. La libra esterlina puede permitirse tranquilamente perder 100 o incluso

Paolo Greco 07:05 2025-07-01 UTC+2

Análisis del par EUR/USD. El 1 de julio. Trump el genio y los estadounidenses ciegos. Parte 1.

El par de divisas EUR/USD continuó negociándose el lunes dentro de un rango extremadamente estrecho. El lunes hubo pocas noticias, y las que se publicaron no despertaron mayor interés entre

Paolo Greco 07:05 2025-07-01 UTC+2
¿No puede hablar ahora mismo?
Ingrese su pregunta en el chat.
Widget callback
 

Dear visitor,

Your IP address shows that you are currently located in the USA. If you are a resident of the United States, you are prohibited from using the services of InstaFintech Group including online trading, online transfers, deposit/withdrawal of funds, etc.

If you think you are seeing this message by mistake and your location is not the US, kindly proceed to the website. Otherwise, you must leave the website in order to comply with government restrictions.

Why does your IP address show your location as the USA?

  • - you are using a VPN provided by a hosting company based in the United States;
  • - your IP does not have proper WHOIS records;
  • - an error occurred in the WHOIS geolocation database.

Please confirm whether you are a US resident or not by clicking the relevant button below. If you choose the wrong option, being a US resident, you will not be able to open an account with InstaForex anyway.

We are sorry for any inconvenience caused by this message.